"شهادة الـ25%؟".. بنوك حكومية تواجه معضلة

أيام قليلة تفصل أصحاب شهادات الـ22.5% و25% عن الحصول على أصل مدخراتهم مضافا إليها الفوائد، حيث تستحق آجال الشهادات التي طرحها بنوك “الأهلي ومصر والقاهرة” في يناير المقبل، ما يلزمها سداد أكثر من 500 مليون جنيه أصل دين وفوائد مستحقة.

حصيلة الشهادات

تتباين التوقعات حول طرح شهادات مرتفعة جديدة لامتصاص سيولة الشهادات التي جمع بنكا "الأهلي ومصر" من خلالها حصيلة مدخرات بقيمة 460 مليار جنيه، فيما لم يكشف بنك القاهرة عن الحصيلة التي جمعها.

طرح القطاع المصرفي شهادات بعائد مرتفع في يناير الماضي بعائد شهري 22.5% و25% للعائد السنوي، بهدف السيطرة على التضخم والقضاء على المضاربات في السوق الموازية التي تسببت في ارتفاع سعر الدولار إلى مستوى 38 جنيها بنهاية ديسمبر 2022.

طرح شهادات أخرى

توقع رئيس بنك قناة السويس الأسبق، طارق قنديل، طرح شهادات ادّخار مرتفعة العائد لامتصاص السيولة من الشهادات المستحقة، وهو ما قاله أيضا الخبير المصرفي محمد عبد العال.

ويوضح عبد العال لـ“تليجراف مصر”، أنه إذا ظلت أزمة العملة حتى موعد استحقاق الشهادات ستلجأ البنوك الحكومية لطرح شهادات بنفس العائد المرتفع أو بنسبة قريبة منه.

ويستبعد أن يطرح باقي القطاع المصرفي شهادات بعائد يتجاوز 25%، مُرجعا ذلك إلى ارتفاع تكلفة تشغيلها وتأثيرها على أرباح البنوك وعدم الحاجة لها.

السوق الموازية للعملة

وتقول رئيس قطاع التجزئة بـ"ميد بنك"، أمينة شاهين، إن استعادة الثقة في العملة المحلية هو الأكثر أهمية من طرح شهادات ادخارية مرتفعة العائد؛ وهو ما يؤكده الخبير المصرفي هاني العراقي، مضيفا أن الأمر يتوقف على اتخاذ الدولة إجراءات للسيطرة على السوق الموازية للعملة.

ويشير إلى أنه إذا تم حل مشكلة السوق الموازية قبل موعد استحقاق الشهادات لن تلجأ الحكومة لإصدار شهادات بسعر مرتفع، أما إذا استمرت لحين موعد استحقاق الشهادات ستلجأ البنوك الحكومية لطرح شهادات بنفس العائد المرتفع أو بنسبة قريبة منه.

سعر الفائدة

وتستخدم البنوك المركزية آلية رفع سعر الفائدة للسيطرة على التضخم المرتفع من خلال امتصاص معدلات السيولة في السوق والحدّ من القوى الشرائية.

ورفع البنك المركزي سعر الفائدة بقيمة 300 نقطة أساس خلال العام الحالي ليبلغ 19.25% و20.25% على الإيداع والإقراض على الترتيب، بعدما حافظ على سياسته النقدية دون تغيير في اجتماعه الأخير.

ويطرح البنك الأهلي ومصر والقاهرة شهادات ادخار أجل 3 سنوات بسعر فائدة 19% ثابت للعائد الشهري، وهو أعلى عائد في القطاع المصرفي.